Lokata strukturyzowana – bezpieczeństwo i inwestycja. Jak działa i czy warto ją wybrać?

Lokaty strukturyzowane są coraz popularniejszymi produktami w Polsce. Mogą być świetną opcją dla osób, które z jednej strony obawiają się samodzielnego inwestowania na rynku kapitałowym, a z drugiej preferują nieco wyższe zyski względem klasycznych lokat. Co warto wiedzieć o lokacie strukturyzowanej?
Lokata strukturyzowana – bezpieczeństwo i inwestycja. Jak działa i czy warto ją wybrać?

Zgodnie z nazwą lokaty strukturyzowane należą do grupy strukturyzowanych instrumentów finansowych. Skorzystać z nich mogą osoby fizyczne i prawne. Reguły świadczenia i mechanizm działania lokat strukturyzowanych znajdują się w Ustawie z dnia 29 sierpnia 1997 roku Prawo bankowe z późniejszymi zmianami (Dz.U.2018.0.2187). Ważnym dokumentem jest też Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 21 stycznia 2019 roku w sprawie świadczenia przez banki usług w odniesieniu do lokat strukturyzowanych.

Co to jest lokata strukturyzowana? Porównanie ze standardową lokatą bankową

Standardowa lokata bankowa gwarantuje pewny zarobek. Ze względu jednak na stosunkowo niskie oprocentowanie po zakończeniu okresu lokaty właściwie nie otrzymuje się zysku, lecz pieniądz o podobnej wartości, jak ten zainwestowany. Dzieje się tak ze względu na inflację i inne czynniki zmniejszające realną siłę nabywczą pieniądza. W związku z tym klasyczne lokaty, chociaż są w 100% bezpieczne do równowartości 100 000 euro, czyli sumy gwarantowanej przez Bankowy Fundusz Gwarancyjny, nie zawsze pozwalają osiągnąć satysfakcjonującą stopę zwrotu z inwestycji.

Lokata strukturyzowana to produkt bardziej nowoczesny. Ma główną zaletę tradycyjnej lokaty – gwarantuje brak utraty włożonego kapitału (niektóre oferty banków mogą zabezpieczać np. tylko 80% sumy początkowej). Oprócz tego istnieje możliwość, że zysk z lokaty strukturyzowanej będzie znacznie wyższy niż ze „zwykłej” lokaty bankowej. Jak to możliwe?

Część opcyjna lokat strukturyzowanych – inwestycje na rynku kapitałowym i ryzyko z tym związane

Kapitał na lokacie strukturyzowanej podzielony jest na dwie części. Pierwsza – identycznie z klasyczną lokatą – to pieniądze pożyczone dla banku, które mogą być przezeń wykorzystane do dowolnych celów w czasie trwania lokaty. Z kolei druga określana jest częścią opcyjną – wydzielenie jej to najważniejsza różnica między lokatą bankową a lokatą strukturyzowaną.

Środki zlokalizowane w części opcyjnej bank przeznacza na inwestycje na rynku kapitałowym. Ze względu na to, że nie jest to inwestycja w fundusz, lecz powierzenie w formie lokaty pieniędzy bankowi, klient nie ma żadnego wpływu na to, w które instrumenty finansowe będzie inwestował bank. Możliwe są inwestycje na rynku: akcyjnym (papiery wartościowe), zagranicznym i polskim, surowców, indeksów giełdowych, walut i w wiele różnych instrumentów.

W związku z powyższym lokaty strukturyzowane oferują możliwość uzyskania wysokiej stopy zwrotu, znacznie przewyższającej zysk z „klasycznej” lokaty bankowej. Oscylować ona może nawet w okolicach kilkunastu lub kilkudziesięciu procent w przypadku lokaty długoterminowej, kilkuletniej. Niestety, wraz z możliwością zysku, istnieje możliwość straty. Lokata strukturyzowana ze stuprocentowym zabezpieczeniem gwarantuje zwrot wpłaconych środków. Łatwo sobie jednak wyobrazić, że np. po 3 latach otrzymuje się z powrotem zainwestowany kapitał w takiej samej wysokości. W efekcie zamiast zysku inwestor ponosi zwykle kilkuprocentową stratę ze względu na inflację i inne czynniki zmniejszające realną siłę nabywczą pieniądza. Ryzyko inwestycyjne w przypadku lokaty strukturyzowanej jest więc znacznie większe niż w przypadku klasycznej lokaty terminowej.

Jak otworzyć lokatę strukturyzowaną i czy można ją zerwać?

Lokaty strukturyzowane są coraz popularniejsze, ale wciąż nie są to produkty takie, jak kredyty czy klasyczne lokaty. Nie w każdym okresie koniunkturalnym bankom opłaca się oferować takie produkty. Większość z nich oferuje możliwość zapisu w okresach subskrypcyjnych. Docelowa suma pieniędzy wybrana przez klienta może zostać przelana na lokatę, gdy bank zbierze grono osób, które chcą zainwestować w ten sposób. Przed zakończeniem okresu subskrypcyjnego można bezpłatnie zrezygnować z tej usługi. Zerwanie lokaty strukturyzowanej po tym okresie zwykle związane będzie z koniecznością pokrycia opłat manipulacyjnych. Inne koszty związane z lokatą strukturyzowaną to np. opłata administracyjna czy opłata subskrypcyjna.

Powiązane artykuły

Na co zwrócić uwagę, wybierając produkt bankowy? Jak poradzić sobie w stresowych sytuacjach związanych z finansami osobistymi? Jak oszczędzać? Odpowiemy na każde pytanie dotyczące finansów i bankowości!
Ile powinien kosztować pierścionek zaręczynowy?

Ile powinien kosztować pierścionek zaręczynowy?

Zbliża się święto zakochanych, a co za tym idzie,...

więcej

    Utopione pieniądze, czyli efekt latte

    Utopione pieniądze, czyli efekt latte

    Zapewne nie zarabiasz tyle, ile chcesz, ale na tyle...

    więcej

    Gdzie sprzedać używane ubrania? A może lepiej oddać za darmo?

    Gdzie sprzedać używane ubrania? A może lepiej oddać za darmo?

    Masz w szafie ubrania, których nie nosisz? Odkładasz kolejne...

    więcej

      10 rzeczy, których nie było w poprzedniej dekadzie, a które dziś są naszą rzeczywistością

      10 rzeczy, których nie było w poprzedniej dekadzie, a które dziś są naszą rzeczywistością

      Uwielbiam noworoczne podsumowania minionych lat, szczególnie, gdy można to...

      więcej

      Prezent na roczek dla chłopca lub dziewczynki – co warto kupić?

      Prezent na roczek dla chłopca lub dziewczynki – co warto kupić?

      Szukasz prezentu na roczek dla chłopca lub dziewczynki? Pośród...

      więcej

      Thermomix – ile kosztuje i czy warto go kupić?

      Thermomix – ile kosztuje i czy warto go kupić?

      Gotuje, blenduje, sieka, uciera, miesza, waży, podgrzewa – to...

      więcej

      Prezenty dla Mamy – co kupić na różne okazje?

      Prezenty dla Mamy – co kupić na różne okazje?

      Ukochane osoby pragniemy obdarzać szczególnymi prezentami. Niezależnie od okazji,...

      więcej

      Pomysły na prezent dla niej czyli co kupić kobiecie, żonie lub dziewczynie na święta
      W co i jak inwestować pieniądze? – poradnik dla początkujących

      W co i jak inwestować pieniądze? – poradnik dla początkujących

      Inwestowanie na giełdzie papierów wartościowych wielu osobom może się...

      więcej

      Leasing konsumencki dla osób fizycznych – na samochód i nie tylko. Czy warto z niego skorzystać?
      Odwrócona hipoteka – kredyt hipoteczny, w którym to instytucja bankowa staje się kredytobiorcą

      Odwrócona hipoteka – kredyt hipoteczny, w którym to instytucja bankowa staje się kredytobiorcą

      Odwrócona hipoteka, czyli odwrócony kredyt hipoteczny, to produkt bankowy...

      więcej

      Ulga odsetkowa – kto może być beneficjentem i jak ją obliczyć? Czy ulga odsetkowa wciąż istnieje?
        Najlepsze miasta dla seniorów 2019: Opole zamyka pierwszą dziesiątkę

        Najlepsze miasta dla seniorów 2019: Opole zamyka pierwszą dziesiątkę

        Opole zajęło 10 miejsce w rankingu Najlepsze miasta dla...

        więcej

        Lakierowanie samochodu – ceny orientacyjne dla różnych wariantów. Czy warto zdecydować się na lakierowanie auta?
        Raport Najlepsze Miasta dla Seniorów 2019: Kielce na 8 miejscu

        Raport Najlepsze Miasta dla Seniorów 2019: Kielce na 8 miejscu

        Kielce znalazły się w pierwszej dziesiątce rankingu Najlepsze miasta...

        więcej

        Dodaj komentarz

        Twój adres email nie zostanie opublikowany. Pola, których wypełnienie jest wymagane, są oznaczone symbolem *